Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени сложности их погашения:
А1 – денежные средства и финансовые вложения;
А2 – готовая продукция и товары для реализации, товары отгруженные, дебиторская задолженность, расчеты с учредителями;
А3 – запасы сырья и материалов, незавершенное производство, налоги по приобретенным ценностям;
А4 – основные средства, нематериальные активы, незавершенные капиталовложения;
П1 – кредиторская задолженность, задолженность перед учредителями;
П2 – краткосрочные кредиты и займы;
П3 – долгосрочные кредиты и займы;
П4 – собственный капитал.
Степень ликвидности баланса определяется следующими условиями:
а) А1 > П1,
б) А2 > П2,
в) А3 > П3,
г) А4 < П4.
Особенно важным для ликвидности баланса является неравенство (г) А4 < П4, означающее наличие у организации собственных оборотных средств.
Проведем анализ ликвидности баланса ОАО «Ратон» в 2008г.
Для анализа составим по определенной схеме таблицу 25.
Таблица 25 – Баланс ликвидности ОАО «Ратон» в 2008г.
Актив |
Пассив |
||||
Статья |
На начало года |
На конец года |
Статья |
На начало года |
На конец года |
А1 |
640 |
352 |
П1 |
3526 |
4771 |
А2 |
5572 |
4747 |
П2 |
1340 |
710 |
А3 |
7456 |
10486 |
П3 |
- |
- |
А4 |
58107 |
60157 |
П4 |
66909 |
70258 |
Баланс: |
71775 |
75739 |
Баланс: |
71775 |
75739 |
На начало и конец года неравенства аналогичны:
А1 < П1,
А2 > П2,
А3 > П3,
А4 < П4.
В данном случае соблюдается главное условие (А4 < П4), что свидетельствует о наличии у предприятия собственных оборотных средств.
Не соблюдается первое условие (А1 > П1), что свидетельствуется о том, что предприятие не имеет в достаточном количестве наиболее ликвидных активов, т.е. денежных средств и финансовых вложений, для погашения кредиторской задолженности и краткосрочных кредитов банков, по которым наступили сроки оплаты.
Однако предприятие имеет в избытке активов второй группы, которые могут быть направлены на погашение срочных обязательств.
В целом можно признать баланс ОАО «Ратон» в 2008г. достаточно ликвидным.
Платежеспособность предприятия характеризуется показателями, оговоренными в Инструкции по анализу и контролю за финансовым состоянием и платежеспособностью субъектов предпринимательской деятельности, утвержденной постановлениями Министерства финансов, Министерства экономики, Министерства статистики и анализа РБ от 8 мая 2008 г. № 79/99/50.
Проведем расчет этих показателей в таблице 26.
Таблица 26 – Основные показатели платежеспособности ОАО «Ратон» в 2008г.
Наименование показателя |
На начало года |
На конец отчетного периода (момент установления неплатежеспособности) |
Норматив коэффициента |
Коэффициент текущей ликвидности (K1) |
2,809 |
2,843 |
К1 >= 1,15 |
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) |
0,644 |
0,648 |
К2 >= 0,2 |
Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (К3) |
0,068 |
0,072 |
К3 <= 0,85 |
Коэффициент текущей ликвидности характеризует общую обеспеченность предприятия собственными оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств предприятия. Как видно из данных таблицы К1 на начало года составил 2,81, а на конец отчетного периода 2,84, что выше нормативного.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2) на начало года 0,644, а на конец отчетного периода 0,648, что выше нормативного значения. Это означает, что предприятие имеет излишние собственные оборотные средства, которые сосредоточены в запасах (сырье, материалы),готовой продукции на складе и дебиторской задолженности за товары отгруженные, т.к.предприятие определяет выручку по отгрузке.
Уважаемый посетитель!
Чтобы распечатать файл, скачайте его (в формате Word).
Ссылка на скачивание - внизу страницы.