Маршальское и трудовое требование в России: возвращение к основам, страница 11

на который из входных изменений цен. Мы используем эту собственность MES исследовать третье правило Мархола с нашим набором данных, смотрящим на следующие частичные эластичности: _MESNK, _MESKN, _MESNM и _MESMN. Когда все частичные эластичности являются уверенными, трудовыми, всегда входит в функцию производства как замена других двух капиталов входов и материалов. Когда некоторые из частичных эластичностей показывают отрицательные ценности, с другой стороны, рабочая сила становится время от времени дополнением других двух входов. Этот последний случай взят как свидетельство, что, поскольку цена одного из входов изменяет фирму, которая принята, чтобы стоиться, минимизируя и производя данный уровень продукции, имеет меньше гибкости в замене входов. Учитывая наши ограниченные данные, мы предпочитаем эту "несколько качественную" интерпретацию MES к строго "количественной" интерпретации, которая оценила бы частичные эластичности строго величиной, при сравнении подобразцов.

5. Результаты: Трудовое требование

Столы 4—7 сообщений оценили трудовые уравнения требования для полного набора данных МЛ и для различных подобразцов. Ниже коэффициентов стандартные ошибки показывают в круглых скобках. Во всех столах мы даем результаты OLS и двух вариантов IV оценок, где первый использует схему ранжирования Дербина ("IV-Durbin") и второй это Бартлетта ("IV-Bartlett"). Мы также представляем ценности вероятности двух chi квадратных испытательных статистических данных, связанных с испытанием сверхвыделяющих ограничений (OIR испытание) и к испытанию Hausman. Ценность вероятности больше чем 0.10 в случае испытания OIR указывает, что инструменты действительны, то есть что они не являются коррелироваными со сроком ошибки уравнения (5). Мы также управляем вспомогательными регрессами с regressors как переменные стороны левой руки и инструменты как переменные правой стороны и находим очень высокую F-статистику при испытании объединенной незначительности последних переменных. Этот высокий пункт F-статистики к высокой корреляции этих двух наборов переменных, так второе условие для того, чтобы быть хорошими инструментами, кажется, выполнен 14, ценность вероятности меньше чем 0.10 для испытаний Hausman указывает, что есть систематическое различие между OLS и этими IV коэффициентами и что оценка OLS могла бы быть непоследовательна. Собственная заработная плата и эластичности продукции находятся в фактически всех случаях, оцененных с большой точностью, поскольку быстрый взгляд по Столам 4—7 ясно дает понять. Эта большая точность имеет два значения. С одной стороны, мы

14 Этих вспомогательных регрессов не показывают здесь, но доступен после запроса. 18