Методика оценки стоимости банка, основанная на его официальной отчетности. Алгоритм расчета агрегированного балансового отчета, страница 33

Также необходимо упомянуть об одной особенности баланса кредитного учреждения. У него могут достаточно большие внебалансовые обязательства, которые имеют определенный риск, и при их исполнении приносят убытки. Например, исполнение банком обязательств по банковской гарантии и невозможность потом вернуть уплаченные средства с клиента, обернется убытком для банка. В качестве другого примера приведем опцион. В случае если опцион не выгоден, то уплата опционной премии составит убыток банка.

Внебалансовые операции приносят банку прибыль в виде комиссии, анализ этих статей необходим оценщику, если он хочет составить точный прогноз динамики доходов и расходов коммерческого банка. Но внешнему оценщику такие сведения практически недоступны, поэтому судить о рискованности внебалансовых операций он не может. В итоге это может привести к неправильной оценке коммерческого банка. Она может быть занижена, если банк ведет активные внебалансовые операции, которые приносят ему стабильную прибыль, или завышенной, потому что во внебалансовых счетах может быть сконцентрирован высокий риск. Кроме того, банк может прятать свои убытки, оформляя их как внебалансовые статьи.

Этим рассуждением мы еще раз подтверждаем нашу точку зрения о том, что внешняя оценка коммерческого банка имеет невысокую точность. Она не может оценивать непосредственно индивидуальную стратегию конкретного банка на основе внутренних данных об операциях, а производит это только сравнением результатов деятельности банка со средними показателями по группе, и возможна только на базе общеотраслевых групповых усредненных показателей.

Кроме того, на наш взгляд, если оценщик считает, что внебалансовые счета имеют высокий риск, то ему необходимо их учитывать при своих расчетах. Необходимо указать также на то, что если оценщик на основании ретроспективных данных видит, что отчисления в резерв меньше реальных потерь по ссудам и приравненным к ним средствам, то он может при проведении оценки уменьшить собственный капитал на возможные прогнозируемые потери по ссудам. В настоящее время процент невозрата выданных ссуд составляет в среднем по банковской отрасли 2%. Ниже приводится таблица 22.21 соотношения качества кредитного портфеля для 30 крупнейших банков (данные ЦБ РФ), а также отдельные показатели деятельности банков, характеризующие его финансовую надежность.

Таблица 22.21

Отдельные сводные показатели деятельности по 30 крупнейшим банкам по состоянию на 1 октября 2002 г.