Методика оценки стоимости банка, основанная на его официальной отчетности. Алгоритм расчета агрегированного балансового отчета, страница 17

Доход банка состоит из следующих укрупненных групп: процентного дохода, комиссионного дохода, дохода от операций с ценными бумагами и непроцентного дохода, в котором отдельно выделяются доходы от валютных операций. Также к доходам относятся суммы, восстановленные из резерва и непредвиденные доходы.

Расходы банка разделяются на аналогичные группы, при этом в группе непроцентных расходов выделяется группа расходов по валютным операциям и административные расходы.

Оценщику необходимо проанализировать доходы и расходы в сравнительном анализе и по своей структуре в относительной динамике и абсолютных показателях. Если непроцентные расходы банка не покрываются непроцентными доходами банка, то банк имеет так называемое «бремя», которое ложится на процентные доходы банка. Важным показателем доходности банка является спрэд рассчитываемый по следующей формуле:

где     S –– спрэд;

AP –– активы, приносящие доход;

LE –– платные пассивы;

In –– ставки по активам;

Im –– ставки по пассивам;

Σ (А·In) –– процентные доходы;

Σ (L·Im) –– процентные расходы.

Необходимо также проанализировать соотношение процентных доходов, доходов по комиссиям, куда входят доходы по внебалансовым операциям (гарантиям, поручениям, аккредитивам) и соответствующих расходов. Необходимо сравнивать также рост/снижение доходов и расходов с ростом/снижением статей баланса, которые соответствуют этим статьям в балансе кредитной организации. Более быстрый рост доходов по сравнению со статьями баланса может указывать на повышение риска операций, а может указывать на то, что банк проводил операции в течение квартала, которые не отразились в квартальных балансах. То же можно сказать и о расходах. Более высокий темп роста расходов над соответствующими статьями баланса может свидетельствовать о том, что банк привлекает более дорогие ресурсы или о том, что банк привлекал краткосрочные ресурсы в течение квартала, которые не отразились в балансе. Также важно провести анализ структуры доходов и расходов. Высокая  доля процентных доходов говорит о высокой конкурентоспособности банка и его активности на рынке. Высокая доля доходов от операций с ценными бумагами, говорит о том, что банк в своей стратегии больше ориентирован на фондовую игру, что нельзя признать положительным, потому что фондовой игре присущ высокий риск. Большая доля непроцентных доходов может свидетельствовать как об плохой конъюнктуре на рынке кредитов, так и об уменьшении доли банка на рынке вследствие плохого менеджмента и снижении конкурентоспособности банковских услуг.

Для оценщика также полезно рассчитать некоторые коэффициенты, связывающие доходность и затратность операций банка. Они приводятся в следующей таблице.

Таблица 22.11

Коэффициенты, характеризующие деятельность банка

При завершении анализа банка важным моментом является оценка надежности банка на основе достаточности маржи прибыли. Для этого рассчитывается маржа безубыточности по формуле: