Методы анализа кредитоспособности в долгосрочном периоде, страница 6

— изучение структуры пассива баланса с уделением особого внимания размеру и составу кредиторской задолженности. Последнее важно для установления степени отягощенности имущества предприятия долгами;

— изучение динамики изменения состава тех или иных статей баланса, которое позволяет получить о предприятии более разностороннее представление. Последнее возможно при представлении клиентом двух и более балансов, характеризующих финансовое состояние клиента на разные даты.

Помимо баланса кредитным работником могут быть затребованы форма № 2 и форма № 5 приложения к балансу. Форма № 2 содержит информацию о выручке предприятия, затратах, прибыли, ее использовании, платежах в бюджет и пр. Анализ указанной информации позволяет сделать вывод об эффективности деятельности предприятий и перспективах возврата кредита. Форма № 5 содержит подробные данные о движении фондов предприятия, движении заемных средств, дебиторской задолженности, нематериальных активов, основных средств, социальных показателей, средств финансирования капитальных вложений и иные справочные данные.

При необходимости у клиентов банка может быть затребована любая иная дополнительная информация о его финансово-хозяйственной деятельности, например: расшифровка дебиторской и кредиторской задолженности, незавершенного строительства, счета расходов будущих периодов и т. п.

После изучения правовых и финансовых аспектов деятельности клиента следует приступить к изучению его намерении, касающихся использования заемных средств. Наиболее часто в намерения клиентов входят операции в сфере обращения. Здесь необходимо обратить внимание на то, что в ряде случаев договор на куплю или продажу товара заключается с иностранным лицом. При анализе контрактов на импорт товаров в Россию особое внимание следует уделить вопросам пересечения товаром государственной границы и уплаты соответствующих налогов и пошлин. Все эти дополнительные затраты, удорожающие товар, должны быть учтены клиентом в технико-экономическом обосновании и соответствовать действующему порядку. Кредитование клиентов, экспортирующих товар из России, также требует углубленного анализа. Это связано, прежде всего, с тем, что далеко не вся экспортная выручка клиента может им использоваться по своему усмотрению. Существуют нормы обязательной продажи государству и негосударственным организациям части валютной выручки. Кроме того, заключение контракта на экспорт многих видов товаров облагается экспортным налогом и требует приобретения специальных разрешений (лицензий) на вывоз с территории России. Анализируя подобные сделки, следует убедиться в наличии у клиентов разрешительной документации на вывоз товара за границу.

Дальнейший анализ, призванный минимизировать кредитный риск, касается обеспечений возврата кредита. Нами было указано выше, что в сложившейся в настоящее время банковской практике наиболее распространены три основных способа обеспечения обязательств клиента по кредитному договору:

—  гарантия (поручительство) третьего лица;

—  залог (заклад) имущества или имущественных прав;

—  страхование риска непогашения кредита специальными учреждениями, имеющими на это право.

При оформлении гарантии (поручительства) следует иметь в виду, что это не означает автоматического возврата кредита, поскольку финансовое состояние гаранта (поручителя) в свою очередь может быть неустойчивым. Строго говоря, первоклассным гарантом (поручителем) может выступать только первоклассный заемщик. Среди предприятий народного хозяйства такие встречаются в наше время крайне редко. Однако некоторые банки являются первоклассными заемщиками и, соответственно, гарантами (поручителями). Выдача ссуд под банковскую гарантию наиболее предпочтительна.