В качестве внешних выгод можно учитывать экономический эффект от снижения налогооблагаемой базы по налогу на прибыль. Необходимо отметить, что снижение налогооблагаемой базы происходит в момент создания резерва, а при погашении задолженности она восстанавливается (налоговый кредит).То есть, в конечном итоге, льготу по налогу на прибыль Банк получает только по тем кредитам, по которым происходит списание задолженности. Для упрощения расчётов эту льготу можно учитывать, как внешнюю выгоду при определении вероятного финансового результата от вариантов, которые приводят к списанию невзысканной части основного долга, путём суммирования чистой текущей стоимости от реализации Плана мероприятий и текущей стоимости суммы экономии на налогах:
NPV + PV(НБ x НС) ;
где: НБ -сумма на которую может быть снижена налогооблагаемая база,
НС -ставка налога на прибыль,
PV(НБ x НС) - текущая стоимость суммы экономии на налогах.
Здесь же необходимо учитывать влияние реализации того или иного Плана мероприятий на репутацию Банка, однако стоимостная оценка влияния на репутацию затруднена.
3.3. Прогнозные величины денежных потоков, направление и время их возникновения определяются в зависимости от действий Банка, утвержденных Планом мероприятий.
3.3.1. При реализации мероприятий, направленных на реструктуризацию задолженности, денежные потоки определяются исходя предварительных соглашений с Заёмщиком относительно перспектив погашения задолженности.
3.3.2. В случае оформления уступки требования Банка по кредиту другому лицу величина денежного потока – это сумма, за которую будет произведена уступка, и время его возникновения определяется при проведении предварительных переговоров с потенциальным приобретателем требования (в случае перевода долга – с потенциальным новым Заемщиком). При корректировке величины денежного потока с учетом риска вероятность получения дохода будет в основном зависеть от платежеспособности приобретателя требования (нового Заемщика).
3.3.3. При расчёте вероятного финансового результата от удовлетворения требований Банка из стоимости заложенного имущества (обращение взыскания на предмет залога и его последующая реализация) следует учитывать, что на истца при подаче искового заявления возлагается обязанность уплатить государственную пошлину, другие судебные расходы и издержки, связанные с реализацией заложенного имущества. Вышеназванные расходы впоследствии возмещаются Банку в случаях, определенных законодательством РФ.
Доходом при реализации данного варианта Плана мероприятий будут средства поступившие от реализации заложенного имущества. При этом, для достоверного определения прогнозной величины денежного потока необходимо определить рыночную цену заложенного имущества.
3.3.4. В случае применения мер по принудительному взысканию задолженности по проблемному кредиту в судебном порядке при расчёте вероятного финансового результата также следует учитывать, что на истца при подаче искового заявления возлагается обязанность уплатить государственную пошлину и другие судебные расходы. Кроме того, в установленных законодательством случаях производится авансирование расходов по совершению исполнительных действий. Вышеназванные расходы впоследствии возмещаются Банку в случаях, определенных законодательством РФ.
Доходом при реализации данного варианта Плана мероприятий будут средства, поступившие в процессе исполнения судебного решения. При этом, для достоверного определения прогнозной величины денежного потока необходимо выявить факт наличия и достаточности имущества, на которое может быть обращено взыскание при принудительном исполнении судебного решения. Если последнее затруднено, то это должно отразиться в низкой вероятности исполнения судебного решения при проведении корректировок.
Сроки рассмотрения дела в арбитражном суде, а также сроки совершения исполнительных действий определены законодательством.
Корректировка величины денежного потока с учетом риска проводится умножением величины дохода от реализации Плана мероприятий на вероятность получения этого дохода. Вероятность получения дохода складывается из вероятности положительного решения Арбитражного суда и вероятности исполнения судебного решения, величина которых определяется экспертным заключением юриста.
3.3.5. В случае участия Банка в процедурах банкротства Заемщика, состав и время образования расходов определены законодательством, но суммы, в которых будут удовлетворяться требований Банка, определить затруднительно. Кроме того длительные сроки значительно уменьшают финансовый результат.
Приложение
по разработке Плана мероприятий по проблемному кредиту
Пример определения вероятных финансовых результатов
от реализации возможных мероприятий по проблемному кредиту.
По кредиту ОАО “Х” истекло 30 дней со дня образования просроченной задолженности по основному долгу. Кредит был выдан в сумме 120 000 рублей, сроком на 1 год под 36 % годовых с выплатой основного долга в конце срока пользования кредитом единовременным платежом. Обеспечением по кредиту является залог готовой продукции на складе на сумму 180 000 руб. Кредит перешел в категорию проблемных.
Заёмщик обратился с просьбой о погашении просроченной суммы основного долга ежемесячными платежами по 10 000 рублей в течение года.
При разработке Плана мероприятий рассматривались следующие варианты:
-реструктуризация задолженности на условиях, предлагаемых заёмщиком с начислением 48% годовых;
-уступка права требования по кредитному договору;
-взыскание задолженности в судебном порядке.
1) Реструктуризация задолженности на условиях, предлагаемых заёмщиком с начислением 48% годовых.
1-й этап.
Прогнозная величина, направление и время возникновения денежных потоков определены условиями графика погашения.
2-й этап.
Кредитный работник учёл, что Заёмщик соблюдал сроки погашения процентов по кредиту, имеет высокую категорию качества (без учёта обслуживания долга) в соответствии с Порядком классификации ссуд по категориям качества, и определил вероятность исполнения Заёмщиком своих обязательств как - 0,75.
Уважаемый посетитель!
Чтобы распечатать файл, скачайте его (в формате Word).
Ссылка на скачивание - внизу страницы.