Экономика и менеджмент \ Финансовый менеджмент

Модели управления источниками финансирования, страница 8

На начало периода СОС = 718658000млн.руб.-617101000млн.руб.= =101557000млн. руб.

На конец периода СОС = 771154000млн.руб.-641109000млн.руб.= =130045000млн.руб.

Собственный функциональный капитал высчитываем по формуле:

37

КФ = (Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы) - Внеоборотные активы - убытки.

На начало периода КФ = 718658000млн.руб. + 3120000млн.руб.- 617101000млн.руб. = 104677000млн.руб.

На конец периода КФ = 771154000млн.руб. + 3119000млн.руб. - 641109000млн руб. = 133164000млн.руб.

Общую величину основных источников формирования запасов и затрат высчитываем по формуле:

ВИ = Собственные и долгосрочные заемные источники + Краткосрочные кредиты и займы - Внеоборотные активы - Убытки

На начало периода ВИ = 718658000млн.руб.+3120000млн.руб. + 32165000млн.руб. -617101000млн.руб. = 136842000млн.руб.

На конец периода ВИ = 771154000млн.руб.+ 3119000млн.руб + 23420000млн.руб. - 641109000млн.руб. = 156584000млн.руб.

Рассчитываем показатели обеспеченности запасов и затрат источниками формирования по следующим формулам:

Фс = СОС- ЗЗ; Фкф = КФ -ЗЗ; Фо =ВИ -ЗЗ.

На начало периода:

Фс = 101557000млн.руб.- 28092000млн.руб. = 73465000млн.руб.

Фкф = 104677000млн.руб.- 28092000млн.руб. = 76585000млн.руб.

Фо = 136842000млн.руб.- 28092000млн.руб. =108750000млн.руб.

На конец периода:

Фс = 130045000млн.руб.- 23503000млн.руб. =106542000млн.руб

Фкф = 133164000млн.руб.-23503000млн.руб.=109661000млн.руб.

38

Фо = 156584000млн.руб. - 23503000млн.руб.= 133081000млн.руб.

Финансовое положение предприятия является абсолютно устойчивым.

2.7. Анализ эффективности деятельности предприятия.

Расчет коэффициентов деловой активности.                                      Таблица 15.

Наименование коэффициента

Способ расчета

На начало года

На конец года    

Общие показатели оборачиваемости.

1 Коэффициент общей оборачиваемости капитала

Ко1=Выручка от продаж / Валюту баланса.

0,430

0,459

2 Коэффициент оборачиваемости мобильных средств

Ко2=Выручка от продаж / Оборотные активы

2,243

2,303

3 Коэффициент отдачи нематериальных активов

Ко3=Выручка от продаж / Нематериальные активы

0,532

0,573

4 Фондоотдача

Фо =Выручка от продаж / основные средства

0,709

0,821

5 Коэффициент отдачи собственного капитала

Ко5=Выручка от продаж / Капитал и резервы

0,457

0,477

Показатели рентабельности.

6 Коэффициент оборачиваемости запасов

Ку1=Себестоимость / Запасы и затраты

11,328

15,309

7 Коэффициент оборачиваемости ден. ср-в

Ку2=Выручка от продаж / Денежные средства

13,159

49,97

39

Расчет коэффициентов деловой активности.             Продолжение таблицы 15.

Наименование коэффициента

Способ расчета

На начало года

На конец года

8 Коэффициент  оборачиваемости дебиторской задолженности

Ку3=Выручка от продажи / Дебиторскую задолженность

3,578

2,856

9 Срок оборачиваемости дебиторской задолженности

Со1=360дн./ Ку3

100,60

126,04

10 Коэффициент оборачиваемости денежных средств

Ку4=Себистоимость / Кредиторская задолженность

8,277

15,364

11 Срок оборачиваемости кредиторской задолженности

Со2=360дн./ Ку4

43,49

23,43

12 Срок оборачиваемости запасов

Со3=360дн./Ку2

31,77

23,51

Показатели рентабельности.

13 Рентабельность продаж

Кр1=Прибыль / Выручка от реализации

0,0152

0,00331

14 Рентабельность всего капитала организации

Кр2=Прибыль / Валюта баланса

0,00746

0,00159
Скачать файл