Проведение внешнего финансового анализа ООО «ПП «Фолио Плюс» на основании данных финансовой отчетности предприятия, страница 5

                          А3 = 7274,6 > П3 = 2142,0

                          А4 = 13624,9 < П4 = 17809,8

При анализе ликвидности баланса выявлено неравенство А1<П1 (платежный недостаток), соответственно наш баланс нельзя назвать абсолютно ликвидным в плане текущей ликвидности.

Аналитическая таблица платежного недостатка/излишка за 2004

А	значение		П	значение		излишек/недостаток
	начало	конец		начало	конец	начало	конец
1	2	3	4	5	6	7	8
1	2	3	4	5	6	7	8
А1	326,5	536,0	П1	3590,3	6981,3	-3263,8	-6445,3
А2	3402,0	4436,8	П2	1396,6	945,1	2005,4	3491,7
А3	4635,7	6457,7	П3	2366,3	2605,0	2269,4	3852,7
А4	8503,5	9680,7	П4	9514,5	10579,8	-1011,0	-899,1
Баланс	16867,7	21111,2	Баланс	16867,7	21111,2	0	0

Аналитическая таблица платежного недостатка/излишка за 2005

А	значение		П	значение		излишек/недостаток
	начало	конец		начало	конец	начало	конец
А1	536,0	377,6	П1	6981,3	6335,1	-6445,3	-5957,5
А2	4436,8	6518,9	П2	945,1	1509,1	3491,7	5009,8
А3	6457,7	7274,6	П3	2605,0	2142,0	3852,7	5132,6
А4	9680,7	13624,9	П4	10579,8	17809,8	-899,1	-4184,9
Баланс	21111,2	27796,0	Баланс	21111,2	27796,0	0	0

Ликвидность предприятия рассчитывается через коэффициенты:

1.  Коэффициент текущей ликвидности = Ф. 1 стр. 260 / Ф. 1 стр. 620

Ктл 2004 нг = 8360,7 / 4986,9 = 1,68

Ктл 2004 кг = 11425,0 / 7926,4 = 1,44

Ктл 2005 кг = 14164,4 / 7844,2 = 1,81

Нормативное значение 1,5 ≤ Ктл ≤ 2,5

В принципе, расчетные коэффициенты показывают, что предприятие в состоянии своевременно погашать обязательства перед кредиторами. Снижение коэффициента меньше 1,5 наблюдается только в конце 2004 года.

2. Коэффициент срочной ликвидности = Ф. 1 стр. 260 – (стр. 100 + стр. 140) / Ф. 1 стр. 620

Ксл 2004 нг = 5090,5 / 4986,9 = 1,02

Ксл 2004 кг = 7471,7 / 7926,4 =  0,94

Ксл 2005 кг =9992,10 / 7844,2 = 1,27

Оптимальное значение – 0,7 -0,9, нормативное - 0,5 ≤ Ксл ≤ 1,5. В нашем случае оптимального значения коэффициент достиг в конце 2004 года, в пределах норматива в остальные периоды.

3.  Коэффициент абсолютной ликвидности = Ф. 1 (стр. 230 + стр. 240) / Ф. 1 стр. 620

Кал 2004 нг = 253,2 / 4986,9 = 0,05

Кал 2004 кг = 465,5 / 7926,4 = 0,06

Кал 2005 кг = 241,0 / 7844,2 = 0,03

Нормативное значение - 0,2 ≤ Кал ≤ 0,35. В нашем примере этот коэффициент меньше 0,2, что является внешним показателем неплатежеспособности предприятия.

Платежеспособность – это возможность предприятия произвести расчеты по своим краткосрочным обязательствам.

1.  Коэффициент текущей платежеспособности = Ф. 1 (стр. 230 + стр. 240 +стр. 220 + стр. 040 +стр. 045) – Ф. 1 стр. 620

Ктп 2004 нг = 453,3 – 4986,9 = -4533,6

Ктп 2004 кг = 465,5 – 7926,4 =-7460,9

Ктп 2005 кг = 241,0 – 7844,2 = -7603,2

Нормативное значение этого коэффициента больше 0, в нашем случае этот показатель имеет отрицательное значение, что говорит о невозможности погашения предприятием текущего долга за счет имеющихся и перспективных денежных средств. При этом данный показатель растет к концу 2005 года на 67,7% по сравнению с началом 2004 года.

2.  Коэффициент защитного интервала = Ф. 1 стр. 260 –( Ф. 1 стр. 100:стр. 140) / Ф. 2 стр. 040, стр. 070, стр. 080, стр. 090 : Период в днях

2004 = 7471,7 / 37523,6 : 365 = 7471,7 / 102,8 = 72,68

2005 = 9992,1 / 48664,3 : 365 = 9992,1 / 133,33 = 74,94

Фирма не в состоянии покрыть собственные ежедневные производственные затраты без привлечения дополнительных ресурсов.

3.  Коэффициент ликвидной платежеспособности = Оборотные активы / К/срочные кредиты банков на поп. оборотных средств + кредиторская задолженность за товары + товарные векселя + РК

Клп 2004 нг = 8360,7 / 987,3 + 2970,1 + 3377,3 = 8360,7 / 7334,7 = 1,14

Клп 2004 кг = 11425,0 / 530,0 + 4309,6 + 2423,1 + 3504,1 = 11425,0 / 10766,8 = 1,06

Клп 2005 кг = 14164,4 / 1344,8 + 3250,1 + 2798,5 + 6326,9 = 14164,4 / 13720,3 =  1,03

Значение данного коэффициента больше 1, значит предприятие не является претендентом на ликвидацию.

6. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия.

Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности на конец 2004 года.

Показатели	Дебиторская задолженность	Кредиторская задорлженность	Превышение задолженности
			дебиторской	кредиторской
1	2	3	4	5
Задолженность за товары, работы, услуги	4376,8	2423,1	1953,7
По векселям		4309,6		4309,6
С бюджетом		110,4		110,4
По авансам	57,3	40,7	16,6
По страхованию		24,7		24,7
По оплате труда		72,8		72,8
Другие виды задолженности	2,7	415,1		412,4
Итого:	4436,8	7396,4	1970,3	4929,9