С этой целью для всех (или наиболее важных) экономических параметров предварительно выявляются ожидаемые границы их разброса: оптимистический, пессимистический и средний прогнозы. Все расчеты проводятся отдельно для каждого из упомянутых прогнозов и каждого рассматриваемого варианта решения. При этом должна предусматриваться не только вариация расчетных экономических нормативов, но и изменения в возможных объемах работ, спроса, продаж и т.д.
Конечные итоговые показатели при этом оказываются переставленными не отдельными точечными значениями, а в виде матрицы из нескольких значений для каждого варианта с разной степенью разброса.
Для выбора лучшего варианта хозяйственного решения в подобной ситуации целесообразно применить следующие методы:
1) метод ориентации на величину математического ожидания рассматриваемого критерия (ее максимум или минимум в зависимости от экономического содержания) и минимальное значение коэффициента вариации;
2) метод минимального среднего экономического риска по основному критерию;
3) метод доминирующей стратегии, если какое либо решение (вариант) обладает заметно выраженным преимуществом по сравнению с другими при всех прогнозируемых ситуациях;
4) метод осторожного максиминного критерия Вальда, гарантирующий при любых условиях величину выигрыша, не меньшую, чем максимин (“в расчете на худшее”).
, (11)
5) метод с использованием критерия минимаксного риска Сэвиджа, рекомендующий в условиях неопределенности выбирать такое решение, при котором величина риска принимает наименьшее значение в самой неблагоприятной ситуации, т.е. любыми путями избежать принятия решений с большими рисками
(12)
6) метод с использованием критерия пессимизма-оптимизма Гурвица, рекомендующий выбирать в условиях неопределенности некую серединную взвешенную позицию с учетом склонности к риску лица, принимающего решение - ЛПР:
, (13)
где 
- коэффициент, выбираемый между нулем и единицей по усмотрению
ЛПР.
При 
критерий
Гурвица превращается в пессимистический критерий Вальда, а при 
-
в критерий «крайнего оптимизма», ориентирующий на выбор максимального выигрыша
в наилучших условиях, т.е. максимаке. В большинстве случаев значение рекомендуется принимать равным 0,7¸0,6.
Учитывая некоторую объективность самого подхода, целесообразно при выборе решения проанализировать ситуацию с использованием нескольких критериев и методов. Если рекомендации при этом оказываются близкими - это укрепит уверенность в правильности выбора. Если рекомендации, полученные разными методами, окажутся противоречивыми - следует внимательно осмыслить причины этого. В некоторых ситуациях, особенно при выборе типов судов, может оказаться целесообразным принять так называемую смешанную стратегию, т.е. некоторое сочетание из их нескольких типов, позволяющее наиболее полно и успешно вести хозяйственную деятельность (например, для пассажирских перевозок выбрать и скоростные и водоизмещающие суда, совокупность которых может полнее удовлетворить запросы разных категорий пассажиров).
В ситуациях с сознательным противодействием интересам фирмы (конкуренцией и т.п.) наиболее приемлемым решением является выбор стратегии на основе поиска седловой точки.
Для большей наглядности выбор решений желательно представлять в матричной форме с указанием «цены игры» за обе противодействующие стороны.
Рекомендуемая литература: 4, с. 135-145, 148-149; 5, с. 446-509.
5. Оценка чувствительности и устойчивости принимаемых решений.
Изменчивость и неопределенность экономической информации в условиях рынка предопределяет необходимость тщательного дополнительного анализа принимаемых решений на их чувствительность и устойчивость.
Под чувствительностью при этом понимается степень разброса итоговых экономических показателей и их отклонения от желаемой величины из-за изменчивости исходной информации. При высокой чувствительности итоговых экономических показателей принимаемое решение может оказаться неустойчивым, а в ряде случаев - вообще неприемлемым.
Например, широко используемый в практике анализ на точку безубыточности в условиях изменчивости исходной информации и высокой чувствительности доходов и текущих издержек может показать необходимость значительного увеличения объема производства для достижения безубыточной деятельности фирмы, т.к. вместо линии издержек и доходов на практике будут наблюдаться расширяющиеся лучи, а вместо фиксированной точки безубыточности - довольно большой диапазон (см. рис. 1).
Представленное на рис. 1
графическое изображение влияния изменчивости информации на положение точки
безубыточности наглядно показывает, что при высокой чувствительности доходов и
издержек границы критической зоны резко расширяются от 
до
, а устойчивость положения фирмы в
целом снижается, т.к. основное условие устойчивости - отдаление намеченного объема производства от критического при
этом уменьшается.
 |
Рис. 1
Рекомендуемая литература - 4, с.173-174, 8,9.
6. Определение сводных показателей эффективности
инвестиционных проектов.
Сводные показатели эффективности инвестиционных проектов рассчитываются методом денежного потока отдельно для оценки коммерческой, бюджетной и народнохозяйственной эффективности. В качестве мерила эффективности используется система взаимодополняющих показателей, включающих:
Уважаемый посетитель!
Чтобы распечатать файл, скачайте его (в формате Word).
Ссылка на скачивание - внизу страницы.