Политика инвестиций компании «Мышкин дом». Методы противостояния рискам

Ситуация для анализа № 7

Инвестиционная стратегия для компании «Мышкин дом» представляет собой концепцию развития инвестиционной деятельности и в качестве генерального плана определяет:

1.  Реинвестирование большей части свободных денежных средств в новые инвестиционные проекты, кроме того цель должна быть достигнута путем повышения уровня возврата на инвестиционный капитал.

Процесс формирования инвестиционного портфеля - это целенаправленный подбор реального и финансового инвестирования. Главная цель - обеспечение реализации инвестиционной стратегии транспортного предприятия путем отбора наиболее эффективных и надежных инвестиционных вложений.

2.  Многокритериальная оценка инвестиций:

	Занимаемая площадь	Полезность	Срок действия	Итого
Мышь	6	1	6	4,3
Лягушка	5	2	3	3,3
Заяц	4	3	4	3,6
Лиса	3	4	5	4
Волк	2	5	1	2,6
Медведь	1	6	2	3

3.   Критериями отбора инвестиций является занимаемая ими площадь или другими словами, размер инвестиций, а также максимально допустимый уровень общего риска проекта и минимальный коэффициент ликвидности инвестиций.

4.  Особенность данной ситуации заключается в том, что данный проект не рассчитан на большое количество практически одновременных инвестиций, чем больше инвестиций привлечено, тем больше риск краха проекта и организации в целом.

5.  С помощью проведенной многокритериальной оценки можно сформировать оптимальный портфель инвестиций: мышь, заяц, лягушка и волк.

6.  По моему мнению, для данного предприятия лучше всего подходит пассивная стратегия управления инвестиционным портфелем. В длительной перспективе управления инвестиции могут принести значительный доход

7.  При особенностях данной ситуации нет смысла заниматься активной политикой инвестиций. Пересмотр портфеля производится только, если  изменились установки инвестора или сложилось новое мнение по поводу инвестиций, входящих в портфель инвестора.

Ситуация для анализа №5

1.  Проект строительства дома разрабатывался с целью повышения защиты от воздействия внешней среды, в конкретной ситуации от злого Волка.

2.  Неопределенность данной ситуации состоит в нехватке информации касательно силы воздействия внешней среды, из-за этого возникает неопределенность в материальных средствах для строительства домов.

3.   В данной ситуации главное решение принял Наф-Наф, так как он смог оценить степень воздействия внешней среды, то есть силу Волка, и принять правильное решение в отборе материала для строительства дома (проекта).

4.  Так как в данной ситуации инвестиционный проект является собственным, то есть предполагает самофинансирование инвестиционного проекта, то при анализе внешней среды проекта выявляются негативные факторы воздействия на проект в целом в виде имущественного и даже катастрофического рисков.

5.  Воздействие факторов внешней среды в данном примере приведет невыполнению запланированных показателей, неполучение результата, что влечет разрушение субъекта (проекта, предприятия). А так же связаны с проявлением стихийных сил природы и с вероятностью потерь имущества по причине кражи, халатности и т. д.

6.  Объективные факторы:

- Недостаток информации

- Финансовые проблемы

- Стихийные воздействия локального характера

Субъективные факторы:

- Низкое качество персонала

- Отсутствие у персонала способности к оценке риска (относится к Ниф-Нифу и Нуф-Нуфу)

- Ошибки при принятии решений (относится к Ниф-Нифу и Нуф-Нуфу)

7.  Для строительства каждого дома характерны следующие виды рисков:

- Природно – естественные

- Социально - политические

- Имущественные

- Катастрофические

- Риски, связанные с функционированием объекта (кроме проекта Наф-Нафа, так как выбрав правильную стратегию и приняв правильное решение в плане строительства, его инвестиционный проект будет являться наиболее эффективным)

8.  Для проекта строительства соломенного дома:

- Природно – естественный

- Социально – политический

- Имущественный

- Производственный

- Катастрофический

- Явный

Для проекта строительства деревянного дома:

- - Природно – естественный

- Социально – политический

- Имущественный

- Катастрофический

- Явный

Для проекта строительства кирпичного дома:

- Финансовый

- Частичный

- Простой

9.  Строительство домов из соломы , дерева и кирпича должно быть обосновано по ряду признаков, основными из которых являются уменьшение затрат на строительство. Индустриальное домостроение из из кирпича  по технико-экономической эффективности является рациональным.

10.  Сравнительный анализ показывает, что дом из соломы является наиболее уязвимым к стихийным воздействиям и другим внешним факторам природного характера.

Деревянный дом является менее уязвимым к воздействию внешних факторов. И самым защищенным вариантом является строительство кирпичного дома, при этом затраты на его строительство будут оправданы.

11.   Метод «дерево решений» позволяет комплексно учесть риски инвестиционного проекта по отдельным последовательным этапам осуществления. Данный метод предполагает графическое изображение последовательности решений и состояний окружающей среды с указанием соответствующих вероятностей и выигрышей для любых комбинаций вариантов и состояния.

12. Данный метод противостояния рискам должен быть реализован до начала строительства дома, так как при правильном принятии решений инвестиционный проект будет доработан до состояние, при котором он не будет подвергаться воздействию внешних факторов.