Антикризисный анализ ООО. Анализ отчета о прибылях и убытках. Анализ бухгалтерского баланса. Соотношение заёмного и собственного капитала

Антикризисный анализ ООО " "

Полное название организации: ООО « ». Фабрика « » имеет 1 филиал в городе . Расположен по адресу: г. , 71. По профилю деятельности фабрика присутствует в разделах: мебель для баров, ресторанов и кафе, кухонная мебель, корпусная мебель, мебель для офиса, изготовление мебели на заказ.

Анализ отчета о прибылях и убытках

Анализ бухгалтерского баланса

Анализ кризисных полей:

Объекты наблюдения кризисного поля:

- Чистый денежный поток предприятия

- Рыночная стоимость предприятия

- Структура капитала предприятия

- Состав финансовых обязательств предприятия

- Состав активов предприятия

Соотношение заёмного и собственного капитала

Соотношения финансовых обязательств и дебиторской задолженности

Относительные коэффициенты финансовой независимости

После расчета коэффициентов по кризисным полям можно сказать, что наше предприятие на данный момент времени не стабильно и предприятие находится в состояние кризиса.

Кризис

В результате мы определили, что предприятие находится в лёгком кризисе.

У предприятия обязательства, которые оно не в силах на данный момент погасить, происходит зависимость от заёмных средств и финансовая неустойчивость.

Методики прогнозирования банкротства

Для определении вероятности банкротства данной организации были применены следующие модели:

•  Двухфакторная модель Альтмана

•  Пятифакторная модель Альтмана

•  Модель R

•  Модель Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Двухфактроная модель	Z = -0,3877 – 1,0736 Х1 + 0,0579 Х2
	X1 = 2,809
	Х2 = 0,260
	Z = -3,3884
Z меньше -0,3 - вероятность банкротства не велика
Аналитическая "Модель Альтмана"	Z = 1,2 * Х1 + 1,4 * X2 + 3,3 * Х3 + 0,6 * Х4 + X5
	Х1= 0,564
	Х2 = 0,685
	Х3 = 4,038
	Х4 = 8,637
	Х5 = 10,269
	Z = 30,413
вероятность банкротства отсутствует
Модель R	R=8,38К1+К2+0,054К3+0,63К4
	Х1 = 0,688
	Х2 = 0,59
	Х3 = 5,134
	Х4 = 0,010
	R = 6,111
минимальная вероятность банкротства (R>0,42)
Модель Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова	R = 2Kо+0,1Kтл+0,8Ки+0,45Км+Кпр
	Ко = 0,644
	Ктл = 2,809
	Ки = 10,2569
	Км = 0,010
	Кпр = 5,866
	Z = 15,655
организация имеет удовлетворительное состояние(R>1)

Факторы, повлиявшие на нестабильность предприятия

За счет долгого времени использования оборудования и основного цеха пришлось взять крупные кредиты для модернизации и увеличение цеха. Также негативный фактор, за счет чего предприятие стало не стабильным,  это большое сокращение дебиторской задолженности.

Разработка стратегий

В результате анализа мы выбрали антикризисную финансовую стратегию. Целью данной стратегии является максимизация рыночной стоимости бизнеса и поддержание его инвестиционной привлекательности.

Данная стратегия состоит из нескольких направлений:

- Стратегия повышения ликвидности активов

- Стратегия оптимизации структуры капитала

- Стратегия улучшения системы учета и контроля издержек

- Стратегия оптимизации прибыли

Из всех стратегий мы решили остановится на стратегии оптимизации структуры капитала, потому, что в результате коэффициентного анализа, заемный капитал превышает наш собственный. Коэффициент финансового левериджа увеличивается с каждым годом что негативно для предприятия.

Дерево целей

Достижение приемлемого соотношения долга и собственности

Уменьшение в двое заемного капитала                   Увеличение вдвое собственного капитала

           Основные задачи

Уменьшение в двое                                                 Увеличение вдвое

                   заемного капитала                                                   собственного капитала

 

Определение                   Ужесточение                          Повышение                       Создание максимального               кредитной политики             эффективности                  фондов уровня заемных                                                              использования                   целевого средств                                                                             собственных средств        капитала

          Инструменты выполнения задач

Повышение эффективности                                                    Создание фондов

использования собственных средств                                      целевого капитала

 

Принимать участие        Из нераспределённой            Выделение нового     Создание               в инвестировании           прибыли инвестировать        резервного фонда      дополнительных в другие компании          собственную компанию       из уже имеющегося   фондов из нераспред.

прибыли

           Инструменты выполнения задач

Определение максимального                                  Ужесточение кредитной политики

уровня заемных средств

Создание бюджета      Сопоставление уровня         Разработка                   Разработка кредиторской               заёмных средств                    плановых значений   системы задолженности             возможностям                        созданных                    показателей показателей                 по КЗ