Расчет альтернативной стоимости платежей при сумме кредита 60000 евро

Расчет альтернативной стоимости платежей

Кредит берется на сумму 60 000 евро, сроком на 2 года. Процентная ставка банка – 15%.  Рыночная ставка процента – 16%.

I – выплата процентов по долгу в год

D – основная сумма долга

n – общий срок займа

g – размер годовой процентной ставки

Y – срочная уплата

1. Погашение кредита единовременным платежом.

Сложный процент

I = (D × (1 + g )ⁿ- D)/ n, I = ( 60 000 × (1 + 0,15) ¹ – 60 000) / 1= 9000

I = ( 60 000 × (1 + 0,15) ² – 60 000) / 2= 9675

Итоговая сумма платежа превышает сумму основного долга на 18 675 по сложному проценту.

Расчет приведенной стоимости платежей:

PV₁ = 9000/ (1+0,16)¹ = 7 826

PV₂ = 69 975/ (1+0,16)² = 52 003

PV = 59 829

2. Погашение кредита равными суммами основного долга

d= D/n, Y_t = D_t × g_t +d, где в — сумма основного долга, идущая ежегодно на погашение

Переплата по кредиту составляет 13 500.

Расчет приведенной стоимости платежей:

PV₁ = 39 000/ (1+0,16)¹ = 33 621

PV₂ = 34 500/ (1+0,16)² = 25 639

PV = 59 259

3. Погашение кредита равными срочными уплатами:

Y = D × g / 1 – (1+g) ^{- n}

Переплата по кредиту составляет 13 814.

Расчет приведенной стоимости платежей:

PV₁ = 36 907/ (1+0,16)¹ = 31 816

PV₂ = 36 907/ (1+0,16)² = 27 428

PV =  59 244

Таким образом, наиболее выгодной схемой погашения кредита с точки зрения суммы фактических переплат является погашение кредита равными суммами основного долга, где переплата составит 13 500 евро. Она является наименьшей из представленных альтернативных вариантов.

Однако при рассмотрении значений приведенной стоимости платежей, лучший вариант – погашение кредита равными срочными уплатами, где приведенная стоимость – наименьшая (59 244 евро).