Диагностика экономического состояния неплатежеспособного предприятия. Неплатежеспособность, понятие и сущность, страница 2

а) общая сумма средств находящихся в распоряжении предприятия и их динамика.

б) величина внеоборотных активов и их доля в общей сумме активов;

в) коэффициент износа ОС;

г) динамика производства и реализации в натуральных показателях;

д) использование производственных мощностей.

Оценка финансового состояния начинается с выявления больных статей в отчетности, наличия явных финансовых проблем. К ним можно отнести: отражение убытков в балансе, наличия большой суммы чрезвычайных расходов, просроченной дебиторской и кредиторской задолженности и т.д.

Выявление критических значений предшествует более углубленному анализу финансового состояния и финансовых результатах деятельности, которые включают следующие направления:

а) оценку ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости, кредитоспособности предприятия;

б) деловой активности предприятия и эффективности его работы;

в) прибыльности и рентабельности;

г) рыночную оценку предприятия.

При осуществлении мониторинга финансового состояния большое значение имеет трендовый анализ, позволяющий выявить тенденции изменений возникших показателей в деятельности за несколько периодов. Трудности вызваны изменением учетной политики, постоянной корректировкой налогового законодательства, инфляцией.

Факторный анализ – позволяет выявить, за счет чего произошло изменение финансовых результатов в деятельности организации. Использование финансовых коэффициентов – заключается в изучении их динамики на конкретном предприятии и сопоставлении с общими нормативами.

Тема 2. Методологическая база финансового оздоровления и ее информационное обеспечение.

1.  Методологическая база.

2.  Основные требования к информации.

3.  Диагностика финансового состояния.

Финансовое оздоровление – это в первую очередь устранение причин вызывающих ухудшение финансового состояния. На финн состояние непосредственно влияют: а) снижение выручки;

б) высокая себестоимость продукции;

в) низкий уровень управления и организации производства;

г) нерациональное использование кредитных ресурсов.

При этом каждый фактор можно подразделить на причины: внешние и внутренние. Внешние : а) общеэкономические – инфляция, безработица, нестабильность валютного рынка, снижение реальных доходов; б) государственные - неплатежеспособность государственных органов, нестабильность налоговой системы, повышение цен на энергоресурсы, политическая нестабильность; в) рыночные – усиление конкурентной борьбы, снижение спроса на продукцию, большое количество посредников, стоимость кредитных ресурсов, беспредел фискальных органов;

г) прочие - демографические тенденции, стихийные бедствия, криминал.

Внутренние:

1)  Операционные (производственные) – а) низкий уровень использования ОФ, высокий уровень износа ОФ; б) устаревшие технологии; в) недостаточная диверсификация, низкое качество продукции; г) высокие цены на сырье; д) неэффективное управление; е) снижение объема продаж и объема выручки; ж) неудовлетворительная организация учета.

2)  Финансовые: а) неэффективная структура активов; б) высокая доля заемного капитала и его малоэффективное использование; в) неэффективная долгосрочная и краткосрочная финансовая политика; г) высокая доля и рост общей дебиторской задолженности; д) неэффективная ценовая политика организации; е) низкая рентабельность производства, отсутствие финансового контроля за рентабельностью, неправильное обоснование долгосрочных инвестиционных решений.

3)  Прочие: а) отсутствие или недостаток необходимой квалификации персонала; б) пользование недостоверной экономической информацией; в) утечка информации; г) подчинение бух учета целям налогообложения, что ухудшает качество информации для анализа.

В системе финн оздоровления, в первую очередь используются внутренние резервы финансовой стабильности. Восстановление финансовой стабильности осуществляется поэтапно: